Убыло в Финляндии, прибыло в Уругвае

Убыло в Финляндии, прибыло в Уругвае: UPM наращивает мощности в Южной Америке

    Финский лесопромышленный концерн UPM подал заявку в правительство Уругвая на увеличение производственной мощности целлюлозного завода UPM Fray Bentos на 15% — с 1,3 до 1,5 млн тонн в год. Инвестиции в Южную Америку стали прямым ответом на высокие цены на древесину в Европе и структурный кризис финского лесного сектора, который делает производство в Финляндии нерентабельным. Пока финские заводы UPM останавливаются на недели, уругвайские предприятия работают на полную мощность и планируют расширение.

UPM Fray Bentos: 15% роста без увеличения сбросов

    В конце 2025 года UPM подала официальную заявку на расширение своего завода UPM Fray Bentos, работающего с 2007 года. Проект предполагает увеличение производства с 1,3 до 1,5 млн тонн отбелённой эвкалиптовой целлюлозы в год.

Ключевые детали проекта:

•     - Дополнительные мощности: 200 тыс. тонн в год (+15%).
•     - Сроки реализации: 20–22 месяца строительных работ.
•     - Инвестиции: будут направлены на устранение «узких мест» производства: новая линия чипования, два дополнительных испарителя, новая известковая печь с трубой высотой 60 метров.
•     - Экологические параметры: компания подчёркивает, что сбросы в реку Уругвай не превысят текущий лимит в 71,5 тыс. м³ в день.

    Министр окружающей среды Уругвая Эдгардо Ортуньо заявил: «В целом, проект, который предлагается, может быть реализован». Правительство также восстановило работу Комиссии по наблюдению за заводом, которая будет проводить регулярные встречи для мониторинга экологических аспектов.

UPM в Уругвае: два завода формируют глобальное доминирование

    Расширение Fray Bentos — не единственный шаг UPM в Уругвае.

•     - Завод Paso de los Toros: запущен в 2023 году, достиг полной мощности в 2,1 млн тонн в год, что увеличило общую мощность UPM на более чем 50%.
•     - Совокупная мощность в Уругвае после расширения: 3,6 млн тонн эвкалиптовой целлюлозы в год.

    Уругвай стал ключевым узлом глобальной стратегии UPM, позиционируя страну как одного из крупнейших экспортёров целлюлозы в мире.

Финляндия: остановки как новая норма

    Контраст с финскими операциями UPM разителен. Компания объявила о временных остановках на двух финских комбинатах:

•     - UPM Kaukas (Лаппеенранта): полная остановка с 3 августа 2026 года примерно на шесть недель.
•     - UPM Pietarsaari: потенциальная временная остановка запланирована на октябрь 2026 года.

    Официальная причина — «оптимизация производственных уровней и закупок древесины, а также обеспечение рентабельности в текущих рыночных и затратных условиях».

    Корень проблемы: прекращение импорта российской древесины после 2022 года привело к дефициту сырья в Финляндии и резкому росту цен на местную древесину. Высокая стоимость сырья и энергоносителей делает производство хвойной и берёзовой целлюлозы в Европе экономически невыгодным.

Ключевые показатели UPM в Уругвае и Финляндии:

Рыночный контекст: эвкалиптовая целлюлоза vs хвойная

    Стратегия UPM отражает глобальные тренды:

1.     - Спрос на эвкалиптовую целлюлозу растёт: она используется в производстве туалетной бумаги, санитарно-гигиенических изделий и упаковки — сегментах с устойчивым долгосрочным спросом.
2.     - Структурный спрос: рынок BEKP (отбелённая эвкалиптовая крафт-целлюлоза) оценивается в 2,22 млрд долларов в 2025 году и, по прогнозам, достигнет 3,98 млрд долларов к 2032 году с CAGR 8,66%.
3.     - Южная Америка vs Европа: Бразилия, Уругвай и Чили наращивают мощности, используя быстрорастущие плантации эвкалипта с ротацией 6–7 лет. Европейские заводы с медленнорастущей хвойной древесиной (80–100 лет) проигрывают в себестоимости.
4.  

Значение для глобального рынка

1.     - Сдвиг производства: массовое производство целлюлозы окончательно перемещается в Южное полушарие, где климат и плантации обеспечивают низкую себестоимость.
2.     - Европа уходит в ниши: финские заводы UPM, которые выживут, будут переориентироваться на специальные сорта и продукцию с высокой добавленной стоимостью.
3.     - Давление на конкурентов: расширение UPM в Уругвае усилит ценовое давление на производителей в Северной Европе, Северной Америке и Азии.
4.     - Китай как рынок сбыта: Уругвай продолжит наращивать экспорт эвкалиптовой целлюлозы в Китай, составляющий 46% всего экспорта страны.
5.  

Итог

    UPM голосует ногами и деньгами: Уругвай получает расширение, Финляндия — временные остановки. Это не случайность, а закономерный итог глобальной перестройки целлюлозной отрасли. Высокие затраты, дорогое сырьё и слабый спрос в Европе делают её неконкурентоспособной в массовых сегментах. Южная Америка, с её плантациями эвкалипта и благоприятным инвестиционным климатом, становится глобальным центром производства целлюлозы.   Для российских производителей целлюлозы это означает усиление конкуренции на азиатских рынках и необходимость искать ниши, где южноамериканская дешёвая целлюлоза не может конкурировать — например, специальные сорта хвойной целлюлозы или продукция глубокой переработки.

Теги: #UPM #Уругвай #Финляндия #целлюлозная_промышленность #эвкалиптовая_целлюлоза #глобальное_производство #инвестиции #рынок_целлюлозы